Bollinger Bänder

Viele Händler sind bereits mit einem Indikator vertraut, der aus einem gleitenden Durchschnitt sowie einem oberen und einem unteren Band besteht, die ihn umgeben. Dies sind die Bollinger Bänder, ein leistungsstarkes Tool für die technische Analyse, das im Aktienhandel verwendet wird und von John Bollinger in den 1980er Jahren entwickelt wurde.

Prinzipiell gibt uns dieser Indikator visuelle Einblicke in die Dynamik des Preises, basierend auf einer bestimmten Anzahl von Perioden. Sie können ihn im Bild unten sehen und seine Hauptkomponenten erkennen: oberes Band, mittleres Band und unteres Band. Diese Linien helfen uns, mögliche überkaufte oder überverkaufte Levels zu finden und zu erkennen, ob wir es mit hoher oder niedriger Volatilität zu tun haben.

Verstehen der Bollinger Bänder

Bevor wir in Beispiele und Strategien eintauchen, müssen wir verstehen, wie dieses Tool, das von John Bollinger entwickelt wurde, funktioniert. Sobald Sie die Bollinger Bänder auf Ihrer bevorzugten Handelsplattform auswählen, sehen Sie ein höheres Band, ein niedrigeres Band und eine Linie zwischen diesen beiden Bändern. Diese mittlere Linie ist ein gleitender Durchschnitt – oft ein einfacher gleitender Durchschnitt der 20-Tage-Periode – und die oberen und unteren Bänder werden in einer Entfernung von zwei Standardabweichungen von der mittleren Linie platziert.

Die Natur der oberen und unteren Bänder hilft uns, die Volatilität in den Preisbewegungen zu messen. Das liegt daran, dass die Bänder sich erweitern, wenn die Preise volatiler werden, während sie sich bei niedriger Volatilität verengen.

Einige Menschen nutzen die Bänder auch, um überkaufte und überverkaufte Levels zu finden. Wenn die Preise das obere Band berühren, eröffnen viele Händler Short-Positionen und erwarten, dass die Preise zur mittleren Linie zurückkehren oder sogar das untere Band erreichen.

Hauptkomponenten der Bollinger Bänder

Der Bollinger Bänder Indikator ist einer der bekanntesten Indikatoren, die in der technischen Analyse verwendet werden, um Händlern bei ihren Handelsentscheidungen zu helfen. Aber wissen Sie wirklich, wie er funktioniert? Lassen Sie uns die Hauptkomponenten untersuchen, um zu verstehen, wie dieser Indikator uns helfen kann, Marktsignale zu lesen.

Einfacher gleitender Durchschnitt (SMA)

Die mittlere Linie der Bollinger Bänder ist einfach ein gleitender Durchschnitt. Das ist ziemlich einfach.

Es ist der durchschnittliche Schlusskurs der letzten 20 Datenpunkte. Gleitende Durchschnitte helfen, das Rauschen in den Preisdaten zu glätten und helfen uns auch, Trends leichter zu erkennen. Mit jedem neuen Datenpunkt ändert sich der Wert des einfachen gleitenden Durchschnitts, der die aktuelle Preisbewegung widerspiegelt, dabei aber auch die vergangenen Preisbewegungen berücksichtigt.

Obere und untere Bänder (Standardabweichung)

Sowohl die oberen als auch die unteren Bänder des Bollinger Bänder Indikators werden auf Basis der Standardabweichungen vom einfachen gleitenden Durchschnitt berechnet. Die Standardabweichung ist eine Kennzahl in der Statistik, die verwendet wird, um die Streuung/Variabilität in Preisdaten zu messen. Sie bieten ein sehr quantifizierbares Gefühl für die Volatilität.

Mathematisch werden die Bänder wie folgt berechnet:

• Oberes Band = SMA + (Standardabweichung * Multiplikator)
• Unteres Band = SMA – (Standardabweichung * Multiplikator)

Die Bänder passen sich automatisch an das Volatilitätsniveau an. Wenn die Volatilität hoch ist, erweitern sich die Bänder. Wenn die Volatilität niedrig ist, ziehen sich die Bänder zusammen.

Der Standardmultiplikator ist 2, was zwei Standardabweichungen vom Mittelwert erfasst. Sie können den Indikator jedoch feinabstimmen und diese Zahl je nach dem Asset, das Sie handeln, und anderen Marktbedingungen ändern.

Wie man mit Bollinger Bändern handelt

Händler verwenden mehrere Strategien, um mit Bollinger Bändern Wertpapiere zu handeln. Einige von ihnen umfassen:

• Band Squeeze: Schmale Bänder deuten auf geringe Volatilität hin. Dieses Muster wird als “Band Squeeze” bezeichnet und ist oft ein Zeichen dafür, dass ein Ausbruch bevorstehen könnte – obwohl es die Richtung des Ausbruchs nicht angibt, können die Preise sowohl steigen als auch fallen. Ein Schlusskurs außerhalb des oberen Bandes bei hohem Volumen kann den Beginn eines explosiven Aufwärtstrends anzeigen. Dasselbe gilt, wenn das Gegenteil passiert.

• Band Expansion: Andererseits, wenn sich die Preise explosiv in eine Richtung bewegen und die Bänder sich erweitern, zeigt dies, dass die Volatilität extrem hoch ist. Je nach Ihrer Risikobereitschaft und Handelsstrategie kann dieses Szenario Chancen bieten, einen Einstiegspunkt zu finden, da ein starker Trend entsteht. Wenn Sie vorsichtiger sind, ist es ein klares Zeichen, den Markt aufgrund der steigenden Volatilität zu meiden. Per Definition nutzen die meisten Händler zusätzliche Indikatoren und Muster, um diese starken Schwankungen der Aktienkurse auszunutzen.
• Band Grenzen: Einige Leute verwenden die Grenzen des Bands als potenzielle Ein- und Ausstiegspunkte. Während eines starken Aufwärtstrends, wenn die Preise weit über dem oberen Band liegen, nehmen die meisten Händler dies als ein Zeichen dafür, dass das Wertpapier überkauft ist, und entwickeln eine Strategie, um von diesem Punkt aus short zu gehen. Andererseits, wenn die Preise während Abwärtstrends das untere Band berühren, suchen einige Leute möglicherweise nach einer Gelegenheit, long zu gehen. Diese Handelsstrategie ist in kürzeren Zeitrahmen – wie intraday – oft effektiv und ein perfektes Beispiel dafür, wie Menschen technische Indikatoren für Scalping-Strategien nutzen.

• Double Tops und Basen: Double Tops entstehen, wenn die Preise zweimal die obere Band erreichen, aber nicht darüber hinaus steigen, was auf Widerstand hinweist. Eine doppelte Basis bildet sich, wenn der Preis zweimal das untere Band erreicht und es nicht nach unten durchbricht, was auf ein Unterstützungsniveau hinweist. Beide können starke Hinweise darauf sein, dass eine Trendwende möglicherweise bevorsteht, und werden verwendet, um mögliche Einstiegsniveaus für das Reiten dieser Wendung zu bestimmen.

Anpassung von technischen Indikatoren an verschiedene Märkte

Chartmuster können sich von Markt zu Markt erheblich unterscheiden. Angesichts der Besonderheiten jedes Wertpapiers möchten Sie möglicherweise anpassen, wie Sie ein Tool wie die Bollinger Bänder verwenden und verschiedene Einstellungen ausprobieren. Von Aktien bis Forex, so können Sie die Bollinger Bänder anpassen, um das Beste daraus in verschiedenen Märkten zu erzielen:

• Anwendungen auf dem Forex-Markt: Da die Bollinger Bänder Ihnen helfen können, die Volatilität gut zu messen, ist es keine Überraschung, dass sie auf dem äußerst volatilen Markt des Währungshandels verwendet werden. Besonders nützlich sind Squeeze-Phasen im Forex-Markt. Händler nutzen Phasen mit geringer Volatilität, um wachsam zu bleiben und auf einen Ausbruch zu warten, um einen neuen Abwärts- oder Aufwärtstrend zu reiten.
• Anwendungen auf dem Aktienmarkt: Wenn die Bollinger Bänder auf Aktien angewendet werden, können sie uns helfen, zu erkennen, wann eine Aktie überverkauft oder überkauft sein könnte. Eine Berührung des oberen Bands in Kombination mit sinkenden Volumenindikatoren kann ein Hinweis darauf sein, dass eine Aktie „teuer“ ist und eine Korrektur bevorstehen könnte. Die Bollinger Bänder können auch effektiver sein, um Double Tops und Double Basen bei Aktien zu identifizieren, da sie im Vergleich zu Märkten wie Crypto tendenziell ein stärker definiertes und vorhersehbares Muster der Preisbewegung aufweisen.
• Anwendungen im Krypto-Markt: Der Krypto-Handel, ähnlich wie der Forex-Handel, ist durch hohe Volatilität gekennzeichnet. Sowohl die ausdehnende als auch die kontrahierende Natur der Bänder können helfen, Momente niedriger und hoher Volatilität zu identifizieren, sodass Sie nach bevorstehenden Preisspitzen und -spikes suchen können. Natürlich müssen Sie auf dem Krypto-Markt noch vorsichtiger sein. Allein die Bollinger Bänder bieten nicht immer alle Einsichten, die Sie benötigen, um Positionen genau zu eröffnen.

Typische Fehler beim Handel mit Bollinger Bändern

Der erste Fehler, den Anfänger machen, ist anzunehmen, dass das Berühren der oberen oder unteren Bänder automatisch bedeutet, dass eine Trendwende bevorsteht. Dies ist nicht immer der Fall. Wenn die Preise ein Band erreichen, kann dies darauf hinweisen, dass wir einen sehr starken Trend haben, nicht unbedingt eine Erschöpfung. Die Preise können konstant das obere Band berühren oder überschreiten, ohne in einem starken Aufwärtstrend zu reversieren. Die Verwendung von RSI oder MACD als Bestätigungstools kann Anfängern helfen, auf Trendwenden zu verzichten, wenn es keinen Grund gibt zu glauben, dass eine bevorsteht.

Ein weiterer Fehler ist, die Einstellungen nicht anzupassen und verschiedene Standardabweichungen auszuprobieren. Die Standard-Einstellungen von 20 Perioden SMA und zwei Standardabweichungen vom Mittelwert sind wahrscheinlich nicht für jedes Asset geeignet. Einige Assets profitieren möglicherweise von einem kürzeren 10-Perioden-SMA, anderen Multiplikatoren oder mehreren Standardabweichungen. Im folgenden Bild sehen Sie ein Beispiel für Bollinger Bänder mit drei verschiedenen Standardabweichungsstufen.

Ein weiteres großes Problem ist, sich nur auf die Bollinger Bänder zu verlassen, um Trades zu platzieren. Da die Bollinger Bänder ziemlich intuitiv und einfach sind, glauben viele Anfänger, dass dieser Indikator alles ist, was sie zum Erfolg benötigen, was weit von der Wahrheit entfernt ist. Bollinger Bänder sollten immer in Kombination mit technischen Indikatoren wie RSI, MACD, Volumenindikatoren usw. verwendet werden. Anfänger sollten etwas Zeit investieren, um die Grundlagen der technischen Analyse zu erlernen, bevor sie in den Live-Märkten handeln und es auf die harte Tour lernen (d.h. Geld verlieren).

Denken Sie auch daran, dass die Märkte während wichtiger Nachrichten und relevanter Ereignisse extrem irrational werden. Es ist immer eine gute Idee, die Einstellungen des Indikators anzupassen, wenn diese Ereignisse eintreten. Sie sollten definitiv verschiedene Perioden während starker Trends ausprobieren. Unterschiedliche Marktbedingungen erfordern unterschiedliche Ansätze, und Anfänger haben es oft schwer, herauszufinden, wann sie sich anpassen oder den Markt ganz meiden sollten.

Fazit

Die Bollinger Bänder sind ein effektives technisches Analyse-Tool, das von John Bollinger entwickelt wurde. Es ist intuitiv und auch nützlich, was erklärt, warum es so populär ist. Seit ich 2017 mit den Finanzmärkten angefangen habe, ist dieser Indikator einer meiner Favoriten aufgrund seiner Vielseitigkeit und Zuverlässigkeit.

Die Bollinger Bänder können Ihnen helfen, Kauf- und Verkaufsgelegenheiten zu identifizieren, das Preisverhalten zu analysieren und die Markvolatilität zu messen. Sie lassen sich leicht an verschiedene Märkte anpassen, von Aktien bis Forex, und Sie sollten sie definitiv zu Ihrem Werkzeugkasten hinzufügen.

Um diesen Indikator effektiv zu nutzen, konzentrieren Sie sich darauf, seine Grenzen zu verstehen und zu lernen, wie man ihn genau liest. Seien Sie sich bewusst, dass sie zukünftige Preise nicht vorhersagen und auch mit zusätzlichen technischen Analysetools verwendet werden sollten.

Sie können von den Bollinger Bändern stark profitieren, indem Sie ein gutes Verständnis des Marktumfelds entwickeln, einige Stunden Übung investieren und zusätzliche Indikatoren in Ihre Analyse einbeziehen.