Comment Utiliser l’Indicateur ADX: Configuration & Stratégies de Trading

L’indicateur Average Directional Index, également connu sous le nom d’Indice de Mouvement Directionnel Moyen ou simplement ADX, est un indicateur directionnel utilisé pour mesurer la force d’une tendance. Bien qu’il n’indique pas la direction de la tendance, il aide les traders à éviter de mauvaises transactions en signalant quand les marchés sont faibles et manquent d’action sur les prix.

C’est un indicateur technique relativement simple à interpréter. En général, lorsque l’ADX est supérieur à 25, cela suggère une force de tendance suffisante pour entrer sur le marché. Lorsque l’ADX est inférieur à 25 ou 20, cela suggère que le marché n’est pas en tendance.

L’Indice de Mouvement Directionnel Moyen: Les Bases

Avant d’apprendre à utiliser l’indicateur ADX, il est essentiel de comprendre son fonctionnement. C’est un point crucial avant de commencer à développer des stratégies de trading solides avec tout outil d’analyse technique que nous souhaitons utiliser. Comprenons comment l’ADX mesure la force des tendances et comment le lire sur un graphique des prix.

 L’Indicateur ADX: Une Brève Histoire

L’esprit derrière cet indicateur est J. Welles Wilder, un ingénieur mécanicien devenu célèbre pour ses contributions majeures à l’analyse technique. Non seulement il a créé l’indicateur ADX — introduit dans le livre de 1978 “New Concepts in Technical Trading Systems” —, mais il est également célèbre pour avoir créé le RSI, l’Average True Range, et le Parabolic SAR.

L’indicateur ADX peut être utilisé pour le swing trading ou le day trading, et sur divers marchés comme le trading d’actions ou le Forex. Grâce à sa polyvalence, il est devenu un indicateur très populaire parmi les traders.

L’Indicateur ADX pour Mesurer la Force des Tendances

La valeur de l’ADX est dérivée de l’interaction entre deux lignes: +DI et -DI. En résumé, +DI reflète le sentiment haussier sur le marché, tandis que -DI reflète la pression baissière. Ensemble, +DI et -DI donnent un aperçu de l’équilibre entre les forces d’achat et de vente et de leur influence sur les prix.

L’ADX découle de cette interaction et mesure la force globale de la tendance, qu’elle soit haussière ou baissière. Lorsque l’ADX augmente, cela indique une force de tendance, tandis qu’une baisse de l’ADX indique un affaiblissement de l’élan. Le tableau ci-dessous sert de guide pour mesurer la force de la tendance en lisant l’indicateur ADX.

Calcul de l’Indicateur ADX

Le calcul de l’ADX n’est pas complexe, mais il implique plusieurs étapes. En résumé, la valeur de l’ADX est le résultat de la différence entre les indicateurs de mouvement directionnel positif et négatif (+DI et -DI), qui est ensuite lissée sur une certaine période. Voici les étapes détaillées:

• True Range (TR): Dans cette première étape, nous calculons le mouvement complet des prix pour chaque période. Le True Range est le plus grand de ces trois valeurs:
  • La différence entre le plus haut et le plus bas actuel.
  • La différence absolue entre le plus haut actuel et la clôture précédente.
  • La différence absolue entre le plus bas actuel et la clôture précédente.
• Mouvement Directionnel (+DM et -DM):
  • +DM est le mouvement haussier, obtenu en calculant le plus haut actuel moins le plus haut précédent. Si le mouvement baissier est plus important, alors +DM est égal à zéro.
  • -DM est le mouvement baissier, obtenu en calculant le plus bas précédent moins le plus bas actuel. Si le mouvement haussier est plus important, alors -DM est égal à zéro.
• Lissage des TR, +DM et -DM: Ces valeurs sont lissées sur une certaine période, généralement 14 jours, pour réduire le bruit. Cela se fait souvent avec une moyenne mobile simple. La formule pèse la valeur actuelle et la valeur lissée précédente pour créer une moyenne mobile glissante.
• Indicateurs Directionnels (+DI et -DI): Les +DM et -DM lissés sont convertis en indicateurs directionnels en les divisant chacun par le TR lissé et en multipliant les résultats par 100.
  • +DI = (+DM Lissé / TR Lissé) * 100
  • -DI = (-DM Lissé / TR Lissé) * 100
• Directional Movement Index (DX): Le DX quantifie la différence absolue entre +DI et -DI par rapport à leur somme:
  • DX = (|+DI – -DI| / |+DI + -DI|) * 100
• Lisser le DX pour Obtenir l’ADX: L’ADX est une moyenne glissante des valeurs DX sur une période définie. Ce processus de lissage donne un aperçu de la force de la tendance tout en filtrant le bruit causé par les fluctuations de prix à court terme.

Si vous avez besoin d’un support visuel pour mieux comprendre le processus, vous pouvez utiliser l’image ci-dessous comme référence pour tous les calculs mathématiques impliqués dans cet indicateur.

Lecture de l’Indicateur ADX sur un Graphique

Sur les plateformes de trading, cet indicateur peut avoir des apparences différentes. Sur certaines, vous verrez que l’ADX est généralement formé par trois lignes : la ligne ADX, la ligne +DI et la ligne -DI.

Sur TradingView, comme illustré dans l’image ci-dessous, trader avec l’indicateur ADX signifie que vous verrez uniquement la ligne principale de l’ADX, avec des valeurs allant de 0 à 100, où des valeurs supérieures à 25 indiquent l’existence d’une tendance.

Configuration de cet Indicateur de Force de Tendance

Vous pouvez utiliser l’ADX sur différents marchés et approches. Il peut être utilisé pour le trading de position ou le day trading. Quelle que soit la méthodologie ou l’actif que vous préférez, cet indicateur d’analyse technique peut être bénéfique.

Il n’existe pas de stratégie de trading miracle, donc il n’y a pas de réglage ADX parfait et optimal pour toutes les conditions de marché. Bien que le réglage de 14 périodes soit celui par défaut, vous pouvez tester des périodes plus courtes pour les actions intraday ou des actifs très volatils comme les cryptomonnaies.

Pour les stratégies de day trading, il est recommandé de tester des périodes plus courtes comme les graphiques de 5 minutes ou 15 minutes, ainsi que d’expérimenter différents réglages sur ces délais.

Bien que l’indicateur principal ADX sur TradingView inclue uniquement la ligne ADX, il existe d’autres versions de cet indicateur, principalement créées par la communauté des traders, qui offrent plus de signaux de trading avec des informations supplémentaires à l’écran. Vous pouvez trouver l’ADX and DI for v4 dans le menu Indicateurs pour obtenir une version avec une ligne pointillée marquant la valeur 20, ainsi que les indicateurs directionnels positifs (+DI) et négatifs (-DI) à côté de la ligne ADX.

Interprétation des Signaux: Comment Utiliser l’Indicateur ADX pour Trader?

Comme mentionné précédemment, la façon la plus simple de lire cet indicateur est de considérer que lorsqu’il est inférieur à 20, le marché n’est pas en tendance. Lorsque l’ADX est supérieur à 25, il est possible qu’une tendance se soit installée — quelle que soit sa direction.

Cela signifie-t-il que nous n’entrons dans les trades que lorsque l’ADX est supérieur à 25? Pas nécessairement! Un ADX faible peut suggérer que le marché est dans une phase d’accumulation, se préparant à une rupture qui pourrait mener à une tendance. Vous pourriez commencer à ouvrir des positions pendant cette phase en fonction de votre appétit pour le risque et de votre expérience.

Une autre stratégie courante avec l’ADX consiste à l’utiliser pour analyser les divergences et les convergences entre l’indicateur et l’action du prix. Si le prix fait des sommets plus hauts tandis que l’ADX baisse, cela peut indiquer un affaiblissement de la force de la tendance et une possible inversion.

Nous pouvons également l’utiliser comme indicateur de momentum, en utilisant la ligne ADX et les croisements de -DI et +DI pour nous aider à confirmer si une tendance gagne ou perd du momentum. Les croisements, plus précisément, fournissent des signaux importants pour trader dans la direction du momentum. Lorsque +DI croise au-dessus de -DI, nous pourrions avoir un momentum haussier et une opportunité d’entrer en position longue. Lorsque -DI croise au-dessus de +DI, le momentum baissier augmente et nous pourrions avoir une chance d’entrer en position courte.

Stratégies de Trading avec l’ADX

Il existe plusieurs stratégies de trading efficaces à utiliser avec cet indicateur. Ci-dessous, nous examinerons quelques-unes des meilleures méthodes de trading avec l’indicateur ADX et verrons des exemples concrets.

Entrées sur le Marché pour les Stratégies de Trading avec l’ADX

Dans l’ensemble, l’indicateur ADX est utilisé pour le trading de tendance. Chaque fois que l’indicateur suggère qu’il y a une tendance sur le marché, nous ouvrons une position pour suivre cette tendance. La manière la plus simple dont l’ADX nous aide est en prenant une position longue ou courte dès qu’il dépasse les 20 ou 25, confirmant ainsi qu’une tendance existe. Vous devez combiner l’ADX avec d’autres indicateurs, tels qu’une moyenne mobile, pour vous aider à confirmer la direction de la tendance.
En outre, vous pouvez également utiliser l’ADX pour identifier des divergences sur le marché. Dans l’image ci-dessous, nous voyons un graphique de prix d’Apple Inc (AAPL). À partir de décembre 2023, les prix étaient en baisse. Aux alentours du 6 mars 2024, le +DI—représenté par la ligne verte sur le graphique ADX—a commencé à monter tandis que les prix continuaient de baisser. Cela indique que le marché pourrait se préparer à une tendance haussière. Certains traders commenceraient à ouvrir des positions longues ici, pendant la phase d’accumulation.

Lorsque la ligne ADX—la ligne blanche et plus épaisse—passe au-dessus de 20—la ligne grise pointillée sur le graphique ADX—nous avons une confirmation que la tendance prend de la force. Les actions d’Apple sont entrées dans une tendance haussière, où les acheteurs avaient plus de momentum que les vendeurs. À la fin de la période, on peut voir que la ligne ADX redescend en dessous de 20 et que les prix commencent à fluctuer entre 236$ et 196$.

Dans le scénario ci-dessus, les traders qui sont enclins à prendre des risques ouvriraient probablement une position longue pendant la phase d’accumulation, voyant que la ligne verte +DI faisait des sommets plus hauts et a croisé au-dessus de -DI. D’autres, cependant, n’ouvriraient une position que lorsque la ligne ADX dépasserait 20. Tout dépend de l’appétit pour le risque et de l’expérience.

Étant donné que la gestion des risques est une partie importante pour réussir sur les marchés financiers, je suggérerais que la plupart des débutants attendent une confirmation avant d’ouvrir une position. Une approche encore meilleure serait de combiner l’ADX avec d’autres indicateurs.

Combiner l’ADX avec d’autres indicateurs

L’ADX fonctionne encore mieux lorsqu’il est combiné avec d’autres outils techniques. L’utilisation de lignes de tendance ou d’indicateurs comme le RSI combinés avec l’ADX offre plus de précision et de confiance pour nos décisions de trading.
Bien que l’indicateur ADX nous aide à évaluer la force de la tendance, il ne nous dit pas dans quelle direction elle va. Dans l’image ci-dessous, vous pouvez voir comment les moyennes mobiles peuvent rendre plus facile la décision de savoir si vous devez prendre une position longue ou courte et quand entrer dans le trade. Lorsque les prix approchent de la moyenne mobile à 20 jours—ligne bleue—et que l’ADX indique toujours que nous sommes dans une forte tendance—au-dessus de 25—, nous avons une bonne opportunité d’entrer en position longue.

Lorsque l’ADX est inférieur à 25, les prix commencent à fluctuer autour des moyennes mobiles, indiquant une phase de consolidation (c’est-à-dire aucune tendance).

Certaines personnes utilisent également des lignes de tendance sur le graphique des prix et sur le graphique ADX. Cela peut être utile pour identifier des divergences qui peuvent prédire des inversions de tendance ou la décélération de la tendance. Même si les prix atteignaient des sommets plus hauts dans l’image ci-dessous, l’ADX faisait des pics plus bas, indiquant que les acheteurs perdaient de la force. Même si cela n’a pas abouti à une inversion de tendance, cela a conduit à un blocage des prix dans une plage de prix, marquant la fin de la tendance haussière.

Utiliser l’indicateur RSI avec l’ADX vous aide également à éviter les mauvaises entrées. Dans l’exemple ci-dessous, bien que l’ADX dépasse 25 et atteigne un pic plus élevé que le précédent, l’indicateur RSI nous indique que les prix sont déjà en territoire de surachat. Même si l’ADX nous dit qu’une tendance est sur le point d’émerger, le RSI indique que les acheteurs n’ont peut-être pas assez de force pour faire monter les prix de manière significative. C’est exactement ce qui s’est passé ! Bien que le prix ait atteint un plus haut, cela n’a pas conduit à une tendance haussière explosive et le marché est resté dans une plage.

Trader avec l’indicateur ADX: éviter les erreurs courantes

De nombreux traders, en particulier les débutants, ne comprennent pas que l’ADX est non directionnel par nature, il ne nous indique donc pas la direction dans laquelle les prix évoluent. Certains traders peuvent à tort supposer qu’un ADX plus élevé signifie que les acheteurs poussent les prix vers le haut ou qu’un ADX plus faible signifie l’inverse, mais cet indicateur mesure simplement la force de la tendance, quelle que soit la direction.

Vous pouvez obtenir plus de détails sur la direction des prix en ajoutant des indicateurs de tendance supplémentaires tels que les moyennes mobiles. Je trouve que la combinaison de deux moyennes mobiles – une moyenne mobile exponentielle plus courte et une moyenne mobile simple plus longue – fonctionne exceptionnellement bien avec l’ADX pour identifier les retracements permettant d’entrer dans une tendance à un bon prix.

Utiliser des paramètres inappropriés peut également vous conduire à de mauvaises décisions. Si vous aimez le day trading, essayer des périodes plus courtes est essentiel pour capter les signaux pertinents dans un délai plus court et avec une volatilité plus élevée. Sur l’image ci-dessous, nous avons un graphique de prix de 15 minutes avec l’ADX réglé sur 9 au lieu de 14. Vous pouvez voir à quelle vitesse l’indicateur capte la tendance baissière émergente.

Si nous utilisons un ADX sur 20 périodes, qui est une bonne période pour les graphiques journaliers, vous devriez attendre 2 heures sur ce graphique de 15 minutes pour voir l’ADX dépasser 25, ce qui est critique dans les marchés à forte volatilité.

Utiliser l’ADX pour le Day Trading

Puisque nous parlons de l’importance de l’adaptabilité, en particulier en tenant compte de l’action des prix intra-journaliers, un bon exemple est la stratégie de trading avec l’ADX sur 2 périodes.

Dans ce cas, les traders utilisent un ADX sur 2 périodes au lieu du 14 par défaut et recherchent les moments où l’ADX est inférieur à 20. C’est à ce moment-là que le marché ne tendance pas et que la plupart des traders attendent une rupture imminente.

Dans l’exemple ci-dessous, nous pouvons voir les prix sur un graphique BTC/USD de 5 minutes dans une plage jusqu’à ce que l’ADX tombe sous les 20. Les traders expérimentés de day trading s’attendraient déjà à une rupture à tout moment. Dans ce scénario spécifique, il y a deux méthodes à suivre:

1. Utiliser les lignes de support: Vous pouvez tracer une ligne de “support” à $95,926 – où les prix ont rebondi dans les dernières minutes – et n’entrer en position courte que lorsque les prix perdent ce niveau de support.

2. Utiliser les bandes de Bollinger: En ajoutant les bandes de Bollinger, vous pouvez clairement voir la compression dans cette région. Dès qu’une rupture se produit et que les bandes s’élargissent, vous pouvez entrer en position courte et suivre la tendance jusqu’à ce que les prix ferment au-dessus de la bande supérieure ou au-dessus de la bande du milieu. Au fait, notez que j’utilise également une moyenne mobile à plus courte période pour mes bandes de Bollinger afin de m’adapter aux conditions intra-journalières.

Bien que cette stratégie soit plus adaptée à ceux qui s’intéressent aux marchés rapides et aux méthodes comme le scalping en Forex ou en Crypto, elle montre l’importance d’essayer différents paramètres et réglages pour les indicateurs techniques afin de trouver les conditions les plus optimales pour chaque actif et chaque période.

Conclusion

Dans cet article, nous avons passé en revue plusieurs stratégies de trading avec l’indicateur ADX, expliqué comment fonctionne le calcul de l’ADX, ainsi que de nombreux autres conseils et exemples qui, je l’espère, vous ont aidé à comprendre comment cet indicateur puissant peut améliorer vos activités de trading.

Comme pour tout autre indicateur, vous devez vous assurer d’obtenir les meilleurs résultats pour votre compte de trading en utilisant l’ADX dans un système de trading plus large. Combiner l’ADX avec d’autres indicateurs et stratégies peut vous aider à éviter les faux signaux et les pertes. Adapter ses paramètres et ses réglages à différents marchés peut améliorer ses performances. Enfin, mais non des moindres, une gestion rigoureuse des risques peut vous aider à réussir à long terme dans cet environnement hautement compétitif.

Maintenant, c’est à vous d’ouvrir votre plateforme de trading préférée et de tester l’indicateur ADX par vous-même. Étudiez comment ses lignes ont réagi dans différentes conditions de marché par le passé. Essayez différents paramètres pour voir comment l’indicateur se comporte. Développez vos propres stratégies, testez-les et adaptez-les.

Restez curieux!